Informace o fondu
Typ fondu | Zahraniční investiční fond srovnatelný se speciálním fondem |
ISIN | LI0523708464 |
Datum vzniku fondu | 14.6.2021 |
Obhospodařovatel a administrátor fondu | CAIAC Fund Management AG |
Depozitář fondu | Liechtensteinische Landesbank AG |
Auditor fondu | Grant Thornton AG |
Doporučený investiční horizont | 5 let a více |
Frekvence oceňování a obchodování | Měsíčně |
Minimální investice pravidelná | 500 CZK |
Minimální investice jednorázová | 10 000 CZK |
Měna fondu | CZK |
Vstupní poplatek | Max 4 % z investice |
Výstupní poplatek | 0 % |
Poplatek za obhospodařování (TER) k 31.12.2023 | 2,30 % |
Společnosti vlastněné fondem: | Future X Alpha s.r.o. |
Future X Beta s.r.o. | |
Future X Arcus s.r.o. | |
Future X Arcus city s.r.o. | |
Future X Nové Modřany s.r.o. | |
Future X Astrid Garden s.r.o. | |
Future X Energy s.r.o. | |
Objem prostředků pod správou (30.6.2024) | 579,331 milionů CZK |
Struktura portfolia
Portfolio dle typu jednotky v %
No Data Found
Expozice dle projektů v %
No Data Found
Graf vývoje hodnoty podílového listu
No Data Found
Výkonnost fondu
Od začátku roku | 1 Měsíc | 3 Měsíce | 6 Měsíců | 1 rok | 2 roky | Od založení celkem | 2023 | 2022 | 2021 |
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
1,54 % | 1,14 % | 0,67 % | 1,54 % | 6,07 % | 8,95 % | 8,39 % | 5,16 % | 2,90 % | -1,36 % |
Dlouhodobým cílem fondu je dosahovat zhodnocení pro investory v retailové třídě v pásmu 5-7 % ročně.
Zprávy o činnosti fondu pro investory
Dokumenty ke stažení
Časté dotazy
Jaký typ fondu jsme?
Jsme nemovitostní fond založený podle směrnice AIFMD v Lichtenštejnsku, který v ČR působí na základě povolení získaného řízením o srovnatelnosti s českými speciálními fondy u České národní banky.
Musíme tedy dodržovat stejná pravidla jako v ČR založené fondy investující do nemovitostí.
Jaká pravidla musíme dodržovat?
Jako přísně regulovaný fond lichtenštejnským regulátorem FMA a zároveň subjekt spadající pod dohled ČNB máme za povinnost dodržovat celou řadu investičních limitů. Těmi nejdůležitějšími jsou:
- Maximální limit zadlužení v úrovni 50 % LTV našeho portfolia
- Minimální množství likvidních finančních prostředků o úrovni 10 % fondového kapitálu
- Maximální expozice v jednom projektu 30 %
- Maximální expozice finančního majetku vůči jedné finanční instituci 20 %
- Náš fond může investovat pouze do nemovitostí, státních dluhopisů a vkladových produktů u bank
Jak je to s možností výběru prostředků z fondu?
Jsme otevřený podílový fond, do kterého je možné vstoupit i z něj vystoupit v průběhu jeho existence. Investoři se v případě potřeby dostanou k finančním prostředkům přibližně za 3 měsíce od zadání pokynu k odkupu podílových listů.
Nicméně investice do našeho fondu je vhodná pouze pro investory, kteří se rozhodli investovat v delším časovém horizontu. Optimálně v období delším než 5let, aby plně využili potenciál zhodnocení fondu.
Jak si mohu ověřit majetek fondu?
Je to velice jednoduché. Fond vlastní veškeré své nemovitosti prostřednictvím jím ovládaných českých společností, které naleznete ve výše uvedené tabulce na této stránce.
Tyto nemovitosti jsou pak uvedeny jako vlastníci nemovitostí v katastru nemovitostí.
Vlastnictví těchto firem fondem pak lze ověřit na internetových stránkách www.justice.cz v aktuálním výpisu z obchodního rejstříku.
Jak probíhá ocenění nemovitostí ve fondu?
Ocenění každé nemovitosti ve fondu musí proběhnout minimálně 1x za rok. Tato zhodnocení provádí nezávislý znalec na fondu dle mezinárodní metodiky RICS.
Fond v průběhu roku aktualizuje ocenění svého majetku pomocí těchto znaleckých posudků u všech nemovitostí, které vlastní. Neprobíhá přecenění majetku k jednomu okamžiku u všech nemovitostí, ale děje se tak průběžně.
Co se děje s nemovitostmi ve fondu?
Fond vlastní bytové jednotky. Jakmile je nabyde do svého vlastnictví, tak v bytech provádí základní technické úpravy a investice, aby bylo možné bytové jednotky připravit k pronájmu. To představuje především instalaci kuchyní a dalšího základního vybavení pro byt.
Jakmile jsou byty připraveny k pronájmu, tak se byty pronajímají nájemníkům. A nájemní výnos je součástí zhodnocení fondu.
Kde mohu váš fond koupit?
Distribuci našeho fondu v ČR zajišťují společnosti Conseq Investment Management, a.s. a společnost CYRRUS, a.s.
Do čeho přesně investuje fond?
Fond investuje do nových bytů v Praze a okolí, které nakupuje přímo od společností, které tyto byty staví.
Malou část portfolia fondu tvoří regulatorně povinná expozice ve finančních nástrojích pro dostatečné zajištění likvidity pro investory.
Na jak dlouho bych měl investovat do vašeho fondu?
Minimální doporučená doba investice z naší strany je 3 roky, ovšem daleko vhodnější by bylo, aby investor investoval na období 5 let a déle.
Jedině pak může naplno využít potenciál našeho fondu, který se plně projeví až po ukončení investičního cyklu u jednotlivých nemovitostí, které fond vlastní.
Je možné do fondu investovat také pravidelně?
Prostřednictvím společnosti Conseq Investment Management je možné investovat do našeho fondu v pravidelných měsíčních částkách od 500 CZK měsíčně.
Jaká je minimální částka pro investici ve fondu pro jednorázovou investici?
V případě společnosti Conseq Investment Management je to částka 10 000 CZK.
V případě společnosti CYRRUS je to 150 000 CZK.
Jaké formy investování nabízíte?
V tuto chvíli máme k dispozici pouze třídu pro retailové investory.
Aktuálně nabízíme i třídu pro institucionální investory, do které bude možné investovat od částky 25 milionů CZK se sníženými náklady na správu a tedy i vyšším finálním zhodnocením pro investory.
Jak funguje správa fondu?
Hlavní odpovědnou osobou fondu je investiční společnost CAIAC FUND MANAGEMENT.
Ta pověřila řízením českých společností vlastněných fondem pány Ondřeje Zárubu a Richarda Procházku.
Hlavním ekonomickým poradcem fondu je společnost FX Investment.
Společnost starající se o správu bytových jednotek je společnost Residential housing.
Zakladateli fondu jsou pánové Jan Hlousek a Richard Procházka.
Jak probíhá oceňování podílového listu?
Ocenění podílového listu fondu vychází z měsíční účetní uzávěrky fondu i všech jeho dceřiných společností, kde hodnota nemovitostí ve vlastnictví je nahrazena znaleckým posudkem dle RICS metodiky.
To znamená, že na měsíční bázi dochází k ocenění podílového listu (tzv. NAV), které bere v potaz změnu hodnoty nemovitostí i vybrané nájmy a veškeré náklady spojené s provozem fondu, správou i nabytím nemovitostního portfolia.
Proč máte SRRI ukazatel 5?
Ukazatel SRRI (synthetic risk reward indicator) bere v potaz statistickou historii vývoje našeho kurzu podílového listu.
Náš fond je dosud relativně mladý. Navíc odchylky v kurzu při výpočtu tohoto ukazatele neberou v potaz, zda se jedná o výkyvy nahoru či dolů.
Tento ukazatel nebere v potaz fakt, do čeho náš fond investuje ani to, jakou má úroveň zadlužení.
Může si váš fond půjčovat peníze?
Ano, může. Maximálně však do úrovně 50 % LTV (poměr dluhu vůči hodnotě majetku). Aktuálně fond nemá žádné dluhy.
Jaký je nájemní výnos vašeho portfolia?
Nájemní výnosy u bytů v Praze se pohybují v pásmu 2-4,5 % ročně v poměru je jejich pořizovacím cenám. Tomu odpovídá přibližně i pásmo nájemního výnosu našeho portfolia. U některých projektů je náš nájemní výnos bližší dolní hranici a u některých vyšší. V průměru se pohybuje mezi 3-4 % ročně.
Jaké měnové riziko nese fond?
V tuto chvíli žádné. Protože veškeré účty fondu i jeho společností jsou v CZK. Veškeré investice od investorů fond rovněž přijímá v CZK. Veškeré nájmy, které fond inkasuje jsou rovněž v CZK. Zároveň vlastní nemovitosti, které se valuují na CZK trhu.
Co tvoří náklady na správu fondu?
Jedná se zejména o náklady spojené se správou na straně investiční společnosti, depozitáře, valuátora, auditora a managementu fondu. Rovněž podstatnou část nákladů tvoří náklady na distribuci, které jsou 1,5 % ročně. Celková nákladovost u retailové třídy fondu za rok 2023 byla 2,30 %. To znamená, že fond vygeneroval hrubý zisk ve výši 7,46 % a k investorům se finálně dostalo zhodnocení ve výši 5,16 %.
Jaké typy nemovitostí je fond oprávněn nabývat?
Maximálně 20 % portfolia fondu může být vlastní developerská aktivita. Tu ovšem náš fond nemá ani jí v současné době neplánuje.
Tedy můžeme nabývat zejména nemovitosti dokončené a zkolaudované.
Politikou našeho fondu navíc je, že nabýváme pouze nové byty v Praze a okolí.
Co mám dělat, když investovat do fondu?
Můžete se obrátit na vašeho finančního zprostředkovatele, protože většina investičních zprostředkovatelů je ve smluvním vztahu s distributory fondu Conseq Investment Management a CYRRUS.